臺大管理論叢 NTU Management Review VOL.29 NO.2

151 NTU Management Review Vol. 29 No. 2 Aug. 2019 由以上分析，透過所得替代率與金錢價值比率的分析，我們可以發現勞工與公 務人員制度之間並沒有存在顯著的職業不公問題。考量相同提撥成本時，在現行制 度下，若勞工願意在勞退提高自提比例到 3.47% 以上，未來勞工在退休時可以領到 之退休金額與總所得替代率都可能超過公務人員 24 。因此勞工應該注意老年經濟安 全並不完全只是政府的責任，自己亦應多增加提撥，尤其多增加勞退自願提撥比例， 才能確保退休時擁有足夠的所得替代率。 而政府則可透過好的制度設計，來提高民眾自願提撥的比率。國外已有相當多 的例子，如 Choi, Laibson, Madrian, and Metrick (2004) 發現部分美國 401(k) 計畫下 將民眾自願提撥的比率預設為自動加入 (Auto-enrollment) 後，民眾自願提撥的比率 顯著增加。 Poterba (2014) 對美國長壽風險導致退休準備不足進行分析，特別強調教 育民眾提早進行退休準備之重要性。 Lusardi and Mitchell (2014) 強調財務教育 (Financial Literacy) 對民眾增加退休準備的重要性，以鼓勵民眾自行提撥。因此，政 府除提供稅賦優惠外，更應建立預設基金制度設計與建全民眾退休教育，協助勞工 做好正確的退休理財計畫，增加自行提撥之意願。 二、世代不均 年金改革的另一重要財務面向，即是考慮世代不均問題。尤其在人口結構快速 改變下，年金制度的給付與成本在不同世代間可能會存在顯著差異，尤其當財務缺 口很大時，將造成給付成本轉嫁及隔代財富轉移的世代不均現象，將嚴重影響年輕 世代繼續支持退休金體系之意願。本研究以勞工保險制度為例，分析目前勞保基金 有嚴重財務缺口，未來在基金用罄後，將對年輕世代造成什麼影響。現行勞工保險 制度為部分提存準備制，但當基金餘額用罄後，政府只能以即時撥補方式由國庫補 帖，或是採用隨收付制 25 方式給付退休金。考量過去政府財政情形長期皆入不敷出， 因此本研究採用隨收隨付制假設，進一步比較分析勞保基金餘額用罄後，不同年齡 勞工在勞保退休給付之金錢價值比率。 （一）當勞保基金餘額用罄後，勞工保險費率與給付率之分析 本研究首先分析當勞保基金餘額用罄後，採隨收隨付制調整保險費率避免財務 缺口的影響。在不調整現行給付條件下，我們以精算推估需要彌補財務缺口的費率 24 在本次案例分析，強調現行制度提撥與給付之問題。因此，假設公務人員與勞工薪資水準相同， 且不考慮薪資成長率。確實在現實世界中，勞工薪資水準低於公務人員，且勞工可能面臨雇主 並非以實際薪資做為投保薪資之情況，及高實際薪資低投保薪資的情況。但這些困境有賴於政 府勞動檢查，與制度提撥給付面之設計無關。 25 隨收隨付制 (Pay-as-you-go) 為其中一種可能調整機制，在隨收隨付制下，當年度保險費收入用 於當年度福利給付，不提存準備，僅保有小額費用來支應當期老年給付所需。